Yatırım dünyasında güvenli liman arayan bireylerin ilk tercihlerinden biri olan likit fonlar, düşük risk profili ve günlük likidite imkânı sayesinde yatırımcılar için ideal bir alternatif sunar. Banka mevduatına benzer bir mantıkla çalışsalar da fon yapısında olmaları nedeniyle daha esnek ve erişilebilir bir yatırım aracıdırlar.
Likit fonların temel avantajı, yatırımcılara günlük bazda kazanç sağlama potansiyelidir. Diğer yatırım araçlarına kıyasla çok daha düşük fiyat dalgalanmalarına sahiptirler. Bu nedenle piyasalardaki ani değişimlerden etkilenmeden stabil bir gelir elde etmek isteyen yatırımcıların gözdesi haline gelmiştir.
Yazımızda “likit fon nedir, likit fon getirisi nasıl hesaplanır?” gibi soruları sizler için detaylıca yanıtladık.
Piapiri yatırım hesabını hemen aç, piyasanın piri sen ol!
Hesap AçLikit Fon Nedir?
Likit fon, kısa vadeli ve düşük riskli yatırım araçlarına yönelerek yatırımcısına istikrarlı ve günlük getiri sağlamayı hedefleyen bir yatırım fonu türüdür. Genellikle portföyünde devlet iç borçlanma senetleri (DİBS), ters repo, banka bonosu ve vadeli mevduat gibi güvenli ve likit araçlar bulunur.
Likit fonlar, adından da anlaşılacağı gibi yüksek likiditeye sahip ürünlerdir. Yani yatırımcı, fon paylarını istediği zaman kolayca nakde çevirebilir. Dolayısıyla yatırımcının kısa süreli nakit değerlendirme ihtiyacına cevap verirken aynı zamanda bankada atıl duran paradan daha verimli bir şekilde getiri elde etmesini sağlar.
Likit Fon Çeşitleri Nelerdir?
Likit fonlar, Türkiye’de Sermaye Piyasası Kurulu (SPK) düzenlemelerine göre genellikle A Tipi ve B Tipi olarak iki ana gruba ayrılır. Bu sınıflandırma, fonun yatırım yaptığı varlıkların türüne ve yatırım süresine göre belirlenir. Yatırımcılar, bu ayrımı göz önünde bulundurarak kendi beklenti ve ihtiyaçlarına en uygun fon türünü tercih edebilir.
A Tipi Likit Fonlar, portföylerinin en az %25’ini hisse senetlerine yatırmak zorundadır. Bu nedenle daha çok uzun vadeli yatırım hedefleyen ve bir miktar daha yüksek risk almayı göze alan yatırımcılara yöneliktir.
B Tipi Likit Fonların portföyünde ise daha çok sabit getirili menkul kıymetler bulunur:
- B Tipi Orta-Uzun Vadeli Borçlanma Araçları: Devlet tahvilleri ve özel sektör tahvilleri gibi araçlara yatırım yapar. Portföyün %80 ve daha fazlası borçlanma araçlarından oluşur.
- B Tipi Eurobond Borçlanma Araçları: Türkiye dışı ihraç edilmiş, döviz cinsinden borçlanma araçlarına yönelir.
- B Tipi Uzun Vadeli Yatırım Fonu: Uzun vadeli sabit getirili ürünleri hedef alır; getirisi zaman içinde birikir, ancak risk seviyesi yine görece düşüktür. Portföyünde en az %80 oranında 730 günden fazla vadeli kamu-özel sektör bono ve tahvilleri yer alır.
Likit fonlar, yatırım fonları arasında yer alan seçeneklerden sadece biridir. Her yatırımcının risk profiline göre farklı fon türleri tercih edilebilir. Hangi fon türünün size uygun olduğunu değerlendirmek için Yatırım Fonu Türleri Nelerdir? içeriğimiz size rehberlik edebilir.
Likit Fon Özellikleri Nelerdir?
Likit fonlar, yatırımcıların kısa vadeli ve düşük riskli yatırım ihtiyaçlarına hitap eden özel bir fon türüdür. Özellikle nakit fazlasını değerlendirirken mevduat esnekliği arayan bireyler ve kurumlar için cazip bir alternatiftir. Günlük likidite sunmaları, sabit getirili varlıklara yatırım yapmaları ve istikrarlı getiri üretmeleri, bu fonları öne çıkaran temel özellikler arasındadır.
Likit Fonların Öne Çıkan Özellikleri:
- Yüksek likidite sunarlar. Fon payları genellikle aynı gün veya ertesi gün nakde çevrilebilir.
- Devlet tahvili, repo ve vadeli mevduat gibi düşük riskli enstrümanlara yatırım yapar.
- Günlük getiri sağlar. Her işlem günü sonunda net varlık değeri güncellenir ve birim fiyata yansıtılır.
- Portföy yapısı, sabit getiri sağlamaya yönelik ürünlerden oluşur.
- Diğer yatırım fonlarına göre daha stabil getiri sağlar. Piyasa duyarlılığı azdır.
Likit Fon Getirisi Nasıl Hesaplanır?
Likit fon, yatırımcının fon payının zaman içinde değerinin artmasıyla kazanç getirir. Fonun portföyünde bulunan kısa vadeli ve sabit getirili menkul kıymetlerden elde edilen faiz gelirlerinin birim fiyata yansımasıyla hesaplanır.
Likit fon getirisi hesaplama için aşağıdaki formülü kullanmak mümkündür:
- Getiri = (Mevcut Fon Toplam Değeri / İlk Fon Toplam Değeri - 1) x 100
Örneğin bir yatırımcı, birim fiyatı 1,0000 TL olan bir likit fondan 10.000 TL’lik pay satın almış olsun. Bu da yatırımcının 10.000 adet fon payı aldığı anlamına gelir. 5 gün sonra fonun birim fiyatı 1,0025 TL'ye yükseldiğinde, yatırımcının fon toplam değeri:
- 1,0025 TL × 10.000 adet = 10.025 TL olur.
Bu durumda getirisi de şöyle hesaplanır:
- (10.025 / 10.000) - 1) × 100 = %0,25
Likit Fon Avantajları Nelerdir?
- Sermayeyi kısa vadeli değerlendirme imkânı sunar.
- Günlük alım-satım yapılabilir, kolay nakde çevrilir.
- Banka mevduatına kıyasla vade bozulması sorunu yoktur.
- Küçük tutarlarla yatırım yapılabilir, alt limitler düşüktür.
- Düşük risk profili sayesinde sermaye koruması ön plandadır.
- Günlük getiriler bileşik etkiyle uzun vadede anlamlı hale gelebilir.
- Otomatik fon yönlendirmesi ile kullanılmayan mevduat değerlendirilir.
- Fon yönetimi uzmanlar tarafından yapılır, yatırımcının ek çaba harcamasına gerek yoktur.
- Likit fon teminatı yöntemiyle banka ve aracı kurum işlemlerinde kullanılabilir.
Yazımızda likit fonlar hakkında merak edilenleri aktardık. Likit fonlar, kısa vadeli ve düşük riskli yatırım araçlarıyla getiriyi hedefleyen fon türlerindendir. Özellikle yeni başlayan yatırımcılar için erişilebilir ve güvenli bir seçenek olabilir.
Eğer yatırımın temelleri hakkında daha fazla bilgi sahibi olmak isterseniz Yatırım Nedir? Neden Yatırıma Başlamalıyız? başlıklı içeriğimize göz atabilirsiniz.